一臺巴掌大的POS機，幾張信用卡，百萬元資金便可在指尖流轉騰挪。

正如中國證券報記者近日在拉卡拉POS機門店內所見：個人用戶虛假注冊為商戶、激活POS機、插入信用卡、輸入支付密碼，“滴”的一聲，信用額度便成為了個人儲蓄賬戶里的現金。短短幾秒鐘，本應錨定消費的金融活水，變成可肆意涌入非授權領域的暗流。

POS機是專屬于商戶的收款終端，如今在拉卡拉、星驛付、立刷、盛付通等支付機構寬松的審核防線下，個人用戶無需實體經營資質，僅憑虛假信息就可完成商戶注冊，“我支付給我”的套現戲法日日上演。靠交易量堆高利潤，銀行“選擇性失明”，多方分潤模式編織出一張龐大的利益網。

曾經的拉卡拉戴著創(chuàng)新光環(huán)——破解中小微企業(yè)主刷卡收款難題、打破信用卡跨行還款壁壘。然而，這些讓拉卡拉站穩(wěn)腳跟的創(chuàng)新，如今卻異化為遮掩違規(guī)套現行為的華麗外衣，從“幫你還”到“助你套”，一條吞噬金融秩序的暗道隨之而生。

商戶審核形同虛設

中國證券報記者近日走訪北京地區(qū)POS機銷售市場。在一家拉卡拉官方授權數字門店內，店長張力（化名）告訴記者：“個人辦理POS機基本上都是用來做信用卡套現，方便資金周轉。”

據張力介紹，POS機大致有四種，分別是智能POS機、電簽POS機、傳統(tǒng)POS機和微智能POS機。由于機身小巧、便于攜帶，有信用卡套現需求的個人辦理電簽POS機、微智能POS機較多。“每種機器單筆可以刷的最高額度不一樣，我們可以提額，每筆最大金額是20萬元。”張力說。

在上述拉卡拉官方授權數字門店內，一位POS機用戶告訴記者，他每年套現金額達到百萬元級別，“用POS機套現很久了，目前在用拉卡拉的機器，1萬塊錢交易量的手續(xù)費是60塊錢。”該用戶現場向記者展示了套現全過程，在注冊為商戶后，只需簡單的刷卡操作，其信用卡賬戶內可用額度就轉到了儲蓄卡賬戶內。

“信用卡綁定的手機先以短信形式列示消費記錄，首筆刷卡后一兩分鐘內，儲蓄卡賬戶可以收到資金，之后的操作都是秒到賬。”張力說。

記者發(fā)現，真正使這些POS機成為信用卡套現利器的，是支付機構極為寬松的商戶審核模式。在北京市另一家拉卡拉官方授權數字門店內，店長李華（化名）拿起一臺電簽POS機說：“個人用這種機器，說土一點叫套現，說優(yōu)雅一點叫養(yǎng)卡，個人用戶掃描機器后面的二維碼就可以進行商戶注冊。”記者查詢到，李華推薦的電簽POS機是拉卡拉官網上展示的主要機型之一。

在李華的指導下，記者進行了實際操作。商戶注冊頁面很簡單，需要填寫商戶信息、法人信息、店鋪信息三部分內容，每部分內容均有填寫“技巧”，可使用虛假信息蒙混過關。當記者詢問公司后臺會否對自己填寫的信息進行審核時，李華稱從未遇到過因信息填寫問題導致POS機無法使用的情況。

正如李華所言，記者以虛假信息隨意填報商戶名稱、商戶地址、商戶照片等內容后就順利完成了注冊。隨后跳轉至拉卡拉小程序，登錄、簽約后，打開POS機，便可激活使用，整個流程不超過10分鐘。

此外，記者調查了解到，除了為個人違規(guī)辦理POS機，拉卡拉銷售人員還向個人用戶介紹如何利用商戶收款二維碼（碼牌）進行信用卡套現。“辦理碼牌是不需要押金的，其可用于個人信用卡套現。如果套現頻率不高，且有很多備用信用卡，可選擇使用碼牌。”張力告訴記者。

談及拉卡拉的代理模式，一位知情人士稱：“拉卡拉對授權代理商有培訓、管理、監(jiān)督的職責。該公司有一整套完備的管理體系，對于POS機用于信用卡套現的行為是嚴厲打擊的。”但他同時也表示：“目前POS機代理隊伍魚龍混雜，冒充拉卡拉代理商的人很多，即便是拉卡拉認證的代理商，也會出現不合規(guī)的情況，公司管理方面存在需要改進和提升的空間。”

記者調查了解到，拉卡拉并非孤例，POS機被用于信用卡套現是支付行業(yè)的頑疾。記者先后走訪并致電包括立刷、星驛付、盛付通等多個POS機品牌的代理、銷售機構，銷售人員的話術以及將POS機用于信用卡套現的操作手法，與拉卡拉的情況基本一致。

代理商“爬坡”分潤

在一家拉卡拉好拓客官方授權店內，一則“招商加盟 零元創(chuàng)業(yè)”的廣告引起了記者的注意。

店長王雪（化名）向記者介紹：“做代理需要先采購20臺機器，個人刷卡用的電簽POS機每臺200元，是無限返還的，即20臺全部推廣出去后，再免費給你20臺，上不封頂。成為代理人后，我們會給你開通代理賬號，你可以看到每臺機子的刷卡情況。”

“一臺機子在激活后首月交易量超1萬元，可多得50元提成。”王雪告訴記者，“押金也有兩檔，如果你推出的機子押金為199元，那你可獲開機獎勵150元；如果你把押金設定為299元，你可獲249元開機獎勵。”

王雪向記者提供的拉卡拉好拓客2025年分潤政策顯示，該機構提供的分潤比例按代理人名下所有POS機合計月交易量大小分為10個等級，這些等級均以山的名字命名，交易量越大，分潤比例越高。例如，月交易量200萬元以下被稱為“廬山”，月交易量達到200萬元至400萬元被稱為“玉山”。提升交易量，在業(yè)內稱作“爬坡”。

“刷卡費率有0.6%和‘0.6%+3’（每筆額外多扣3元）兩檔，這個由你來定。”王雪說。對應兩檔不同費率定價，“玉山”的分潤比例為萬分之3.3和萬分之5.5；最高一級為“泰山”，月交易量需達到10億元，分潤比例為萬分之6和萬分之9。

“收入多少看個人能力，電簽POS機個人用戶較多。”王雪補充道。

若信用卡套現客戶發(fā)生逾期給銀行造成損失，支付機構及其代理商是否要擔責？多位銷售代理表示，“我們只是推廣機器的，與信用卡沒關系，沒有權力管客戶如何刷、刷多少”。

但記者發(fā)現，拉卡拉的《特約商戶支付服務合作協(xié)議》中顯示，若簽約商戶出現交易金額、時間、頻率與經營范圍、規(guī)模不相符的異常情形，或疑似虛假申請、銀行卡套現等風險行為，拉卡拉有權暫緩商戶交易資金交易、結算。

當記者問到POS機刷卡套現操作是否合法合規(guī)時，多數銷售人員均承認，“當然是違規(guī)的”。但在談及套現后的風險時，多位銷售人員表示，銀行發(fā)現了會停卡或降額，但只要按照攻略操作就可不被發(fā)現。對于套現新手，營銷人員準備了一整套教程，關于何時刷卡、每次刷多少、被發(fā)現了如何申辯等均有詳細介紹。

巨大利益網

與許多隱匿的金融亂象相比，POS機信用卡套現操作似乎格外明目張膽。

記者發(fā)現，“法不責眾”的僥幸心理，成為這個領域的群體漠視合規(guī)性的主要原因。“利用POS機進行信用卡套現的人有很多，怎么管？還能個個都抓起來嗎？”李華反問道。

信用卡套現儼然已形成一張龐大的利益網。記者了解到，在現有技術條件下，銀行并非監(jiān)測不到異常刷卡數據，部分銀行對此選擇睜一只眼閉一只眼。“目前我們可用大數據模型與消費者日常交易行為進行對比，頻繁出現異常交易的消費者不難被捕捉到。”某股份行信用卡中心相關負責人向記者透露，“監(jiān)測到異常行為后，采取什么態(tài)度、是否做出懲戒措施，各家銀行有不同考量，主要取決于銀行自身對于風控與收益如何平衡。”

“銀行既是管理方，也是受益方。用POS機刷信用卡套現，客觀上提升了信用卡交易量、使用率等指標，同時從中收取的手續(xù)費可增加銀行收入。銀行有利可圖，管理自然會寬松些。”上述某股份行信用卡中心相關負責人告訴記者，“按照行業(yè)慣例，發(fā)卡銀行、收單機構、銀聯(lián)的手續(xù)費分配比例為7∶2∶1。”根據相關文件，每發(fā)生一筆信用卡刷卡交易，銀行可按照交易金額向收單機構收取不超過0.45%的服務費。

為規(guī)范POS機支付交易，監(jiān)管部門曾發(fā)文明確，一臺POS機只能對應1個特約商戶，且只能對應1個受理終端序列號，即“一機一戶”“一機一碼”。

上有政策下有對策，如今擺脫該項限制竟成為POS機代理人員增加銷量的主要賣點。“如果套現金額大、使用頻繁，就需要多備幾臺機子。不同機子換著刷，這樣才能不被發(fā)現。”李華說。

記者通過采訪一些套現用戶了解到，很多進行信用卡套現的個人名下都有幾張甚至十幾張信用卡，并有多臺POS機，一張信用卡完成套現，到了還款期后，再套現下一張。如此一來，用戶可長時間循環(huán)使用套現資金。一些用戶持有的信用卡額度總計高達幾十萬元。

套現涉嫌違規(guī)違法

那么，POS機刷卡套現的行為真如代理商們所言，能夠瞞天過海嗎？

“我們監(jiān)測到某臺POS機頻繁刷卡套現時，一般會先給持卡人發(fā)短信、打電話進行提醒，后續(xù)會采取降額處理，嚴重的話就直接封卡。”平安銀行相關業(yè)務人員說。

“信用卡套現是不合規(guī)的，屬違法行為。”光大銀行信用卡中心業(yè)務員告知記者，“如果消費者將信用卡額度用于生產經營、投資、套現、洗錢等非消費領域，我們會對信用卡賬戶采取調減授信額度、止付、凍結等管控措施。”

近年來，相關部門對支付領域的監(jiān)管趨嚴，千萬元級罰單屢見不鮮，消費者因信用卡套現獲刑的案件也時有發(fā)生。例如，央行近日披露，匯元銀通（北京）在線支付技術有限公司因預付卡在未簽署合作協(xié)議的特約商戶使用、支付接口管理不規(guī)范、違規(guī)進行非同名劃轉、未嚴格落實開戶實名制、未落實支付賬戶限額管理、未嚴格落實商戶實名制，被監(jiān)管部門給予警告，沒收違法所得1144.35萬元，并處罰款1287.07萬元，罰沒共計2431.42萬元。

信用卡套現風險重重。從稅務征收監(jiān)管現狀看，POS機套現還存在多重涉稅風險。稅務監(jiān)管部門人士告訴記者：“在信用卡套現過程中，具體的商戶經營環(huán)節(jié)是缺失的，導致很多刷單行為最后沒有增值稅和所得稅的申報收繳，這是稅務征收監(jiān)管中的一個薄弱領域。”

對銀行而言，業(yè)內人士認為，信用卡套現行為擾亂了金融市場秩序。“套現行為使得大量資金脫離了正常的金融監(jiān)管體系，銀行無法準確評估借款人的還款能力和風險水平，一旦市場出現波動，借款人逾期，可能導致銀行的不良貸款率提升，甚至引發(fā)系統(tǒng)性金融風險。”上述某股份行信用卡中心相關負責人表示。

對個人而言，“信用卡是銀行給予特定持卡人透支消費的憑證，僅能用于特約商戶購物或者消費，需嚴格遵守發(fā)卡行的規(guī)定進行使用。信用卡套現破壞了相關管理制度，輕則違法，重則涉嫌犯罪。”河北厚諾律師事務所律師雷家茂在接受記者采訪時表示。

北京市京師律師事務所律師孟博告訴記者，根據最高人民法院、最高人民檢察院出臺的《關于辦理妨害信用卡管理刑事案件具體應用法律若干問題的解釋》相關條例，違反國家規(guī)定，使用銷售點終端機具（POS機）等方法，以虛構交易、虛開價格、現金退貨等方式向信用卡持卡人直接支付現金，情節(jié)嚴重的，應當依據刑法第二百二十五條的規(guī)定，以非法經營罪定罪處罰。

具體來看，如數額在100萬元以上的，或者造成金融機構資金20萬元以上逾期未還的，或者造成金融機構經濟損失10萬元以上的，應當認定為刑法第二百二十五條規(guī)定的“情節(jié)嚴重”；數額在500萬元以上的，或者造成金融機構資金100萬元以上逾期未還的，或者造成金融機構經濟損失50萬元以上的，應當認定為刑法第二百二十五條規(guī)定的“情節(jié)特別嚴重”。

建議多管齊下治理

信用卡套現亂象難禁，主要原因在于識別難度大、資金流向追蹤難、跨部門協(xié)作難、技術手段滯后等。

中央財經大學副教授劉春生對記者表示，一方面，多個利益相關方借此獲利，導致自我管理動力不足，約束缺失。在利益驅使下，持卡人容易忽視其中風險，銀行對輕微套現行為予以容忍，支付機構放任審查漏洞。另一方面，監(jiān)管難度較大。交易數據海量復雜、套現手段隱蔽、各方利益難協(xié)調以及法律法規(guī)不完善等，都增加了治理難度。

“信用卡套現涉及銀行、支付機構、清算機構、商戶等多個主體，需要多個部門協(xié)同監(jiān)管，但各部門之間在信息共享、協(xié)調配合等方面存在困難，不易形成有效的監(jiān)管合力。且法律法規(guī)不健全，目前我國法律尚未有專門針對信用卡套現的罪名，導致對套現行為打擊力度不足，違法成本較低。”中國企業(yè)資本聯(lián)盟副理事長柏文喜說。

對于信用卡套現亂象的治理，劉春生、柏文喜建議不同機構各司其職，嚴守資金監(jiān)管防線。支付機構要嚴格落實商戶實名制，實時監(jiān)測交易、預警風險，杜絕為套現行為服務；清算機構應建立異常交易監(jiān)測攔截機制，協(xié)同各方防控風險，確保交易清算準確無誤；發(fā)卡機構則需加強持卡人信用評估與額度管理，運用技術手段監(jiān)控交易，完善內部風控，防止信用卡套現等違法活動滋生。

多位分析人士建議，在完善法律法規(guī)與監(jiān)管制度方面，應明確套現界定與罰則，細化對金融機構監(jiān)管要求，加大對套現行為處罰力度，推動社會信用體系建設，全方位遏制信用卡套現行為；技術應用方面，利用大數據等智能技術搭建高效監(jiān)測防控系統(tǒng)，促進機構信息共享合作。此外，應加強對持卡人、支付機構等培訓教育與信用管理，建立黑名單制度。

雷家茂建議，持卡人應嚴格遵守發(fā)卡行規(guī)定，依法依規(guī)使用信用卡，養(yǎng)成良好消費習慣。