時隔兩年，個人征信市場化機構錢塘征信的組建終于披露新進展。中國人民銀行行長潘功勝在今日舉行的國務院新聞辦發布會上表示，中國人民銀行將進一步推進征信市場和支付市場發展。近期，人民銀行正會同浙江省政府指導錢塘征信申請辦理個人征信牌照。若順利獲批，錢塘征信或將成為繼2018年百行征信獲批、2020年樸道征信獲批以后，央行受理的我國第三張個人征信牌照。

實際上，螞蟻集團參股的這家個人征信市場化機構此前一直備受關注。早在2021年11月26日，人民銀行曾公告稱，錢塘征信的個人征信業務申請已獲受理，但此后審批結果的消息遲遲未出。

根據央行此前公示的信息，錢塘征信的全稱是錢塘征信有限公司，注冊地是浙江省杭州市，業務范圍為個人征信業務，注冊資本10億元。從錢塘征信的股東結構來看，浙江省旅游投資集團有限公司（下稱“浙旅集團”）、螞蟻科技集團股份有限公司（下稱“螞蟻集團”）分別持股35%，傳化集團有限公司持股7%，杭州市金融投資集團有限公司持股6.5%，浙江電子口岸有限公司持股6.5%，杭州溪樹企業管理合伙企業（有限合伙）持股10%。

為何錢塘征信遲遲未獲批？有業內分析認為，該公司牌照申請之路坎坷或與助貸機構征信“斷直連”工作和螞蟻集團等平臺企業金融業務整改有關。

在斷直連工作方面，2021年7月，人民銀行征信管理局下發通知，要求14家網絡平臺機構在與金融機構開展引流、助貸、聯合貸等業務合作中，不得將個人主動提交的信息、平臺內產生的信息或從外部獲取的信息以申請信息、身份信息、基礎信息、個人畫像評分信息等名義直接向金融機構提供（業內通稱征信“斷直連”）。截至2022年底，14家頭部互聯網平臺的信用信息“斷直連”工作整改基本完成。

2023年1月，央行披露螞蟻集團等14家大型平臺企業金融業務大多數問題已基本完成整改，“集中整改”轉入“常態化監管”。另外，對照此前螞蟻集團的整改方案，“依法持牌經營個人征信業務”正是整改要求事項之一。博通分析金融行業資深分析師王蓬博認為，在金融業務必須持牌經營和征信“斷直連”的要求下，個人征信牌照價值將會逐漸放大。

那么錢塘征信與前兩家獲批機構有何不同？業內分析普遍認為民營資本持股比例明顯上升。如王蓬博分析認為，從大股東結構上來看，相對此前兩張牌照單一大股東的實質，錢塘征信有兩個大股東，且一個是無實控人的螞蟻集團；另外，從大股東來源來看，第一、二家都是行業協會或金控公司，此次是國企和民營企業。

從經營方向來看，前兩家更多是面向公開市場。公開信息顯示，百行征信方面，截至2023年上半年，對外服務產品總數達82款，所有產品上半年總調用量70.6億筆；上半年實現銷售收入6.12億元，同比去年增長226%。樸道征信方面，截至2024年1月19日，各類產品累計調用量超300億次。

王蓬博表示，預計錢塘征信這張牌照將首先應用在平臺內部，比如芝麻信用等產品，也因此錢塘征信更需要注意市場信心共享分割和產品數據有效性等問題。